後寺最後最高處有一座珠寶觀音殿的設備，精緻莊嚴，巧妙美觀，可為全山之冠，同時也是全寺的重要一角。所以特別裝飾得清潔整齊，小佛龕中的大士像，高約五六寸，有一顆最大的奇珍珠寶嵌在胸部，珠光耀目，上下頭腳是金子塑成的，我們從這些地方可以看出從前人的供施之豐了；同時佛前供桌所陳設的物品，以及左右牆壁上掛的山水字畫，皆是最上等的奇珍異品。
關於珠寶觀音，還有一段故事，這裡順便提一下，據說珠寶觀音最初是在前寺供奉的，不知清朝那一年，有一個日本人來山進香，遊遍全山，大小寺院，各家所供的大小佛像都看過，最後看中了這尊珠寶觀音聖像，既珍貴，又精美，真是不可多得的一件寶物，這位日本人和慧諤禪師一樣，既酷愛佛像，又貪其至寶，由羨慕而貪戀，貪戀不捨而起盜心。所以他在無人注意的時候，就輕輕的把這一尊珠寶觀音像偷藏起來，即刻就下船東渡日本而去。
誰知船開到不遠的地方，就發生障礙，無論如何也不能使船開出海面，離不了普陀山，結果遠遠的在普陀山四週圍兜圈子，一連幾天皆是如此。這時那位盜珠寶觀音像的日本人，也因此寒心起來了，不消說這一定是觀世音菩薩不願意東去日本，有意向這位賊骨頭開開心，橫豎你逃不出我的掌握，看你到底如何？不得到我的同意，你雖想偷走，而你的船是開不走的；結果這位日本人也知道自己不對，不應該偷盜名山的寶物，尤其是名貴的佛像，他良心發現跪在船頭上，望空祝禱說：「菩薩！弟子現在知道罪過，不應該偷盜名山珍貴聖像，帶回日本供養，因此觸怒大士，使我的船開不出境，不過我現在仍想把聖像送往前寺，恐怕前寺主人對我難堪，很無顏面再去，懇求菩薩慈悲，讓我把聖像轉送後寺供養好嗎？如果菩薩哀憐見允的話，我的船就可以直接開到後寺山門外海邊。」
說罷望空拜了幾拜，下令開船，說也奇怪，這隻船好像有人主使似的，自動的便向後寺的方面而行，很快的就到了目的地停下來，所以日本人就把這尊珠寶觀音像，很恭敬的送到後寺，造殿供奉起來，從此這尊珠寶觀音，又成了不肯去的觀音了。